Profitabilnost proizvoda je normalna. Povrat na prodaju prema neto dobiti - formula

Izrada poslovnog plana

• Izrada poslovnog plana
• Kako dijagnosticirati finansijsko stanje kompanije?

Lak novac je ubica startapa. Devet savjeta za pokretanje posla od nule

12 novih trendova poslovnog razvoja koji izazivaju sve što smo ranije znali

5 poslovnih grešaka koje možete izbjeći

poslovne informacije

Promocija robe i usluga

Menadžment osoblja

Kako ispravno...?

Poslovni bonton

Poslovna komunikacija

općine

Kako dijagnosticirati finansijsko stanje kompanije?

...

... pokazatelji profitabilnosti

Prva tri indikatora procjenjuju isplativost prometa u prodaji proizvoda. Da biste dobili procentualne vrijednosti, pomnožite vrijednost koeficijenta sa 100%.

Bruto profitna marža (GPM) - Drugi naziv za ovaj omjer je omjer bruto marže. Prikazuje učešće bruto dobiti u obimu prodaje preduzeća.

Izračunato prema formuli: GP/NS = Bruto dobit/ukupni prihod.

Povrat na operativni profit (OPM) - pokazuje udio operativne dobiti u obimu prodaje.
Izračunato prema formuli: OP/NS = Operativni profit/ukupni prihod.

Neto profitna marža (NPM) - prikazuje udio neto dobiti u obimu prodaje.
Izračunato prema formuli: NI/NS = Neto prihod/Ukupni prihod.

Sljedeća 4 koeficijenta procjenjuju prinos na kapital uložen u preduzeće. Obračun se vrši za godišnji period koristeći prosječnu vrijednost odnosnih stavki imovine i obaveza. Za obračun za period kraći od godinu dana, vrijednost dobiti množi se odgovarajućim koeficijentom (12, 4, 2) i koristi se prosječna vrijednost obrtnih sredstava za period. Da biste dobili procentualne vrijednosti, kao iu prethodnim slučajevima, potrebno je pomnožiti vrijednost koeficijenta sa 100%.

Povrat na obrtna sredstva (RCA) - pokazuje sposobnost preduzeća da obezbedi dovoljan iznos dobiti u odnosu na obrtna sredstva koja preduzeće koristi. Što je veća vrijednost ovog koeficijenta, to se efikasnije koristi obrtni kapital.
Izračunato prema formuli: NI/CA = Neto prihod/Obrtni kapital.

Povrat na osnovna sredstva (RFA)- d pokazuje sposobnost preduzeća da obezbedi dovoljan iznos dobiti u odnosu na osnovna sredstva preduzeća. Što je veća vrijednost ovog koeficijenta, to se efikasnije koriste osnovna sredstva.
Izračunato prema formuli: NI/FA = Neto prihod/stalna sredstva.

Povrat na imovinu (povrat na ulaganje) (ROI) - Došlo je do određene terminološke zabune u vezi sa ovim indikatorom. U doslovnom prijevodu s engleskog, naziv ovog indikatora zvuči kao "povrat ulaganja", iako, kako slijedi iz formule, nema govora o bilo kakvom ulaganju.

Izračunato prema formuli: NI/EA = Neto prihod/ukupna imovina.

Povrat na kapital (ROE) - p omogućava da se utvrdi efikasnost korišćenja kapitala uloženog od strane vlasnika preduzeća. Obično se ovaj indikator poredi sa mogućim alternativnim ulaganjem u druge hartije od vrednosti. Pokazuje koliko je novčanih jedinica neto dobiti "zaradila" svaka jedinica koju su uložili vlasnici kompanije.
Izračunato prema formuli: NI/EQ = Neto prihod/ukupni kapital.

... pokazatelji poslovne aktivnosti

Ovi omjeri vam omogućavaju da analizirate koliko efikasno kompanija koristi svoja sredstva.

Koeficijent obrta zaliha (ST) - o odražava brzinu realizacije zaliha. Da biste izračunali koeficijent u danima, potrebno je podijeliti 365 dana sa vrijednošću koeficijenta. Generalno, što je veći koeficijent obrta zaliha, to je manje sredstava vezano za ovu najmanje likvidnu grupu sredstava. Posebno je važno povećati promet i smanjiti zalihe u prisustvu značajnog duga u obavezama preduzeća.

Izračunato prema formuli:
CGS/I = Trošak prodate robe / Trošak zaliha.
Obračun se vrši samo za godišnji period, koristeći zbir direktnih troškova proizvodnje za tekuću godinu i prosječnu vrijednost zbira zaliha za tekuću godinu. U slučaju obračuna za period kraći od godinu dana, vrijednost direktnih troškova proizvodnje treba pomnožiti sa koeficijentom, odnosno: za jedan mjesec - 12, kvartal - 4, pola godine - 2. U ovom slučaju, koristi se prosječna vrijednost iznosa zaliha za obračunski period.

Koeficijent obrta potraživanja (ACP) - n prikazuje prosječan broj dana potrebnih za naplatu duga. Da biste dobili željenu vrijednost (broj dana), potrebno je vrijednost koeficijenta pomnožiti sa 365. Što je ovaj broj manji, to se potraživanja brže pretvaraju u gotovinu, a samim tim i povećava likvidnost obrtnog kapitala preduzeća. Visoka vrijednost koeficijenta može ukazivati ​​na poteškoće u naplati sredstava sa računa potraživanja.

Izračunato prema formuli:
AR/NS = Prosečna potraživanja za godinu / Ukupan prihod za godinu.

Obračun se vrši samo za godišnji period, uz korištenje ukupnog prihoda za godinu i prosječne vrijednosti potraživanja za tekuću godinu. Ako se obračun vrši za period kraći od godinu dana, vrijednost prihoda od prodaje proizvoda (usluga) mora se pomnožiti sa koeficijentom, odnosno: za jedan mjesec - 12, za kvartal - 4, za pola godine - 2. U ovom slučaju se koristi prosječna vrijednost potraživanja za obračunski period.

Koeficijent obrta obaveza prema dobavljačima (SP) Ovaj indikator predstavlja prosječan broj dana potrebnih kompaniji da plati svoje račune. Da biste dobili željenu vrijednost (broj dana), potrebno je pomnožiti vrijednost koeficijenta sa 365. Što je ta vrijednost niža, više se internih sredstava koristi za finansiranje potreba za obrtnim kapitalom kompanije. Suprotno tome, što je više dana, više se dugova koristi za finansiranje poslovanja. Najbolje je kada se ove dvije krajnosti spoje. U idealnom slučaju, poželjno je da preduzeće naplati dugove od dužnika pre nego što je potrebno da plati dugove poveriocima. Visoka CP vrijednost može ukazivati ​​na nedovoljno gotovine za podmirenje tekućih potreba zbog smanjene prodaje, povećanih troškova ili povećane potrebe za obrtnim kapitalom.

Izračunato prema formuli:
AP / P = Prosječna vrijednost potraživanja za godinu / Ukupan iznos nabavki za godinu.

Obračun se vrši samo za godišnji period, koristeći ukupan iznos za koji su izvršene nabavke (direktni troškovi proizvodnje: troškovi sirovina, materijala i komponenti, isključujući plate po komadu) za tekuću godinu i prosječnu vrijednost obaveza prema dobavljačima za isti period. Ako se obračun vrši za period kraći od godinu dana, vrednost iznosa kupovine treba pomnožiti sa koeficijentom, odnosno: za mesec dana - 12, za kvartal - 4, za pola godine - 2. u ovom slučaju se koristi prosječna vrijednost obaveza prema dobavljačima za obračunski period.

Koeficijent obrta obrtnog kapitala (NCT) - pokazuje koliko efikasno kompanija koristi ulaganja u obrtna sredstva i kako to utiče na rast prodaje. Da biste dobili željeni broj dana, potrebno je pomnožiti vrijednost koeficijenta sa 365. Što je vrijednost ovog koeficijenta veća, to preduzeće efikasnije koristi neto obrtna sredstva.

Izračunato prema formuli:
NS/NWC = Ukupni prihod za godinu/Prosječni neto obrtni kapital.

Obračun se vrši samo za godišnji period, pri čemu se koriste ukupni prihodi od prodaje proizvoda ili usluga za tekuću godinu i prosječna vrijednost neto obrtnih sredstava za tekuću godinu. U slučaju obračuna za period kraći od godinu dana, iznos prihoda se takođe mora pomnožiti sa odgovarajućim koeficijentom, a vrijednost neto obrtnih sredstava mora biti prosjek za obračunski period.

Koeficijent obrta osnovnih sredstava (FAT) - ovaj koeficijent je sličan konceptu povrata na sredstva. Karakteriše efikasnost korišćenja osnovnih sredstava od strane preduzeća kojima raspolaže. Što je veća vrijednost koeficijenta, to preduzeće efikasnije koristi osnovna sredstva. Niska stopa povrata na kapital ukazuje na nedovoljnu prodaju ili nerazumno visok nivo kapitalnih ulaganja. Međutim, vrijednosti ovog koeficijenta uvelike se razlikuju jedna od druge u različitim industrijama. Takođe, vrednost ovog koeficijenta u velikoj meri zavisi od načina obračuna amortizacije i prakse procene vrednosti imovine. Dakle, može nastati situacija da će stopa obrta osnovnih sredstava biti veća u preduzeću koje ima dotrajala osnovna sredstva.

Izračunato prema formuli:
NS / FA = Ukupan prihod za godinu / Prosječna vrijednost iznosa dugotrajne imovine.

Obračun se vrši samo za godišnji period, pri čemu se koriste ukupni prihodi od prodaje proizvoda (usluga) za tekuću godinu i prosječna vrijednost iznosa dugotrajne imovine za tekuću godinu. U slučaju obračuna koeficijenta za periode: mjesec, kvartal, polugodište, u obračunu se koristi prosječna vrijednost iznosa dugotrajne imovine za obračunski period, a vrijednost ostvarenog prihoda za izvještajni period mora se pomnožiti sa 12, 4 i 2, respektivno.

Koeficijent obrta sredstava (TAT) - karakteriše efektivnost korišćenja svih resursa kojima raspolaže kompanija, bez obzira na izvore njihovog privlačenja. Ovaj koeficijent pokazuje koliko se puta godišnje završi puni ciklus proizvodnje i prometa, donoseći odgovarajući efekat u vidu profita. Ovaj omjer također značajno varira u zavisnosti od industrije.

Izračunato prema formuli:
NS / TA = Ukupan prihod za godinu / Prosječna vrijednost zbira svih sredstava za godinu.

Obračun se vrši samo za period od godinu dana, koristeći ukupni prihod od prodaje proizvoda (usluga) za tekuću godinu i prosječnu vrijednost zbira svih sredstava za tekuću godinu. U slučaju obračuna koeficijenta za periode: mjesec, kvartal, polugodište, u obračun se uključuje prosječna vrijednost zbira svih sredstava za obračunski period, a vrijednost primljenih prihoda za izvještajni period treba biti pomnoženo sa 12, 4 i 2, respektivno.

U procesu analize poduzetničke aktivnosti, indikator profitabilnosti proizvoda se široko koristi. Ovaj pokazatelj je određen omjerom dobiti od prodaje ili neto dobiti iz glavne djelatnosti prema iznosu troškova za prodate proizvode. Profitabilnost određene vrste proizvoda određena je omjerom dobiti od puštanja (prodaje) ovog proizvoda do punog troška ove vrste proizvoda.

Profitabilnost proizvoda karakteriše koliko poslovni subjekt ima profit ili samofinansirajući prihod od svake rublje utrošene na proizvodnju i prodaju proizvoda.

Formule za izračunavanje profitabilnosti proizvoda:

1. Profitabilnost svih prodatih proizvoda:

R=,R=
,

gdje je R profitabilnost prodatih proizvoda, %;

P - dobit od prodaje, rub.;

Z - trošak proizvodnje i prodaje proizvoda, rub.;

PE - neto dobit od osnovnih aktivnosti, rub.

2. Profitabilnost pojedinih vrsta proizvoda:

R ED =
,

gdje je R IZD - profitabilnost određene vrste proizvoda,%;

Ci - cijena i-te vrste proizvoda, rub.

Profitabilnost prodaje

Profitabilnost prodaje jedan je od najvažnijih pokazatelja poslovanja kompanije. Pokazatelj se izračunava kao omjer dobiti od prodaje proizvoda (radova, usluga) ili neto dobiti i cijene prodanih proizvoda (iznos primljenih prihoda).

Ovaj koeficijent pokazuje koliko profita od prodaje kompanija dobija od svake rublje prodatih proizvoda. Drugim riječima, koliko je preduzeću preostalo nakon pokrića troškova proizvodnje. Ako se rezultat izrazi ne u postocima, već u kopejkama, onda će pokazati koliko kopejki profita od prodaje dobijete od svake rublje prihoda od prodaja proizvoda.

Formule za izračun profitabilnosti prodaje:

1. Povrat od prodaje za cijelo preduzeće:

R PR =
, R PR =
,

gde je R PR - profitabilnost prodaje uopšte za preduzeće,%;

P PR - dobit od prodaje, rub.;

U PR - prihod od prodaje (uključujući neizravne poreze ili bez neizravnih poreza), rub.;

PE - neto profit, rub.

2. Profitabilnost prodaje pojedinih vrsta proizvoda:

R PRizd =
,

gdje je R PRizd - profitabilnost prodaje pojedinih vrsta proizvoda,%;

Qi - cijena i-te vrste proizvoda, rub.;

Si je trošak i-te vrste proizvoda, rub.

Pokazatelj profitabilnosti prodaje karakteriše najvažniji aspekt aktivnosti kompanije - prodaju glavnih proizvoda, a takođe procjenjuje udio troškova u prodaji. Ovaj indikator odražava samo operativne aktivnosti preduzeća. To nema nikakve veze sa finansijskim aktivnostima.

Povrat na imovinu

Povraćaj sredstava je složen pokazatelj koji vam omogućava da procenite rezultate osnovnih aktivnosti kompanije. Izražava prinos koji pada na rublju imovine kompanije.

Povrat na imovinu određuje se prema sljedećim formulama:

,
,

gdje je RA - prinos na sredstva,%;

A - prosječna vrijednost imovine za period, rub.

Ovaj koeficijent pokazuje efikasnost upravljanja imovinom organizacije kroz povraćaj svake rublje uložene u imovinu i karakteriše stvaranje prihoda ove kompanije. Takođe, ovaj pokazatelj je još jedna karakteristika produktivnosti resursa, ali ne kroz obim prodaje, već kroz dobit prije oporezivanja.

Povrat na prihod je ključni indikator za finansijsku analizu poslovanja. Kako izračunati ovaj koeficijent, šta određuje njegovo smanjenje ili povećanje, za šta se koristi rezultat, detaljno ćemo razmotriti u ovom članku.

Naučićeš:

• Za šta se koristi omjer profitabilnosti?
• Koji su koeficijenti finansijskih performansi kompanije.
• Koja je formula za izračunavanje profitabilnosti?
• Kako se profitabilnost može promijeniti i od čega ona zavisi.
• Kako izračunati pokazatelje profitabilnosti na konkretnom primjeru.

Prihod je ukupan iznos prihoda koji je kompanija primila u datom periodu. To se odnosi na ukupan iznos prije svih vrsta odbitaka (porezi, varijabilni i fiksni troškovi kompanije).

Određivanje prinosa na prihod

Neto dobit je iznos koji ostaje na raspolaganju preduzeću nakon formiranja fonda zarada, plaćanje poreza, naknade i druga obavezna plaćanja. Dobit privredni subjekti koriste za reinvestiranje u dalji razvoj, proširenje proizvodnje, povećanje obrtnog kapitala preduzeća, formiranje rezervnih sredstava i sl., odnosno poboljšanje finansijskog stanja i razvoj poslovanja.

Izračunavanjem visine neto dobiti i njenom dinamikom možemo dobiti odgovor na pitanje: isplati li se dalje voditi takav posao, da li se kompanija razvija u pravom smjeru, da li je financijski uspješna?

Povrat na prihod je omjer dobiti i prihoda. Odnosno, izvedeni koeficijent pokazuje koliki udeo profit zauzima u ukupnoj finansijskoj masi prihoda preduzeća.

Da biste izračunali ovaj pokazatelj, morate podijeliti dobit s prihodom i pomnožiti rezultirajući broj sa 100%.

Formula za povrat prihoda može se predstaviti kao:

Profit / Prihod * 100% = Povrat na prihod

Povrat na prihod

Povrat na prihod određenog preduzeća se upoređuje sa prosečnom profitabilnošću industrije i identifikuju se potencijalni problemi. Na primjer, ako je prosječna profitabilnost industrije sličnih kompanija u ovom trenutku 15%, a za određenu organizaciju koja se analizira samo 3%, onda to ukazuje na prisustvo pogrešnih odluka u vezi sa trošak proizvodnje ili druge troškove. Ako su troškovi previsoki, nivo profitabilnosti prihoda će se sistematski smanjivati. Analizirajući ovaj indikator, možemo zaključiti o pismenosti i kompetentnosti menadžmenta preduzeća.

Odnos dobiti i prihoda najpotpunije pokazuje stepen efikasnosti u korišćenju različitih resursa preduzeća, uključujući materijalne, novčane, radne, proizvodne itd. Profitabilnost, na osnovu razloga analize, može se izračunati kao odnos neto dobiti prema prihodu, ili kao omjer dobiti od prodaje i prihoda, ili kao omjer bruto dobiti i prihoda, itd.

Koeficijenti finansijskog učinka preduzeća

Koeficijenti finansijskih pokazatelja mogu biti i apsolutni i relativni.

Apsolutni brojevi su:

• EBIT je operativni profit kompanije.
• EBITDA- dobit preduzeća prije oporezivanja, kao i plaćanje kamata i amortizacije. EBITDA se koristi za upoređivanje sa kolegama u svojoj branši i određivanje efektivnosti komercijalne aktivnosti, bez obzira na prisustvo duga prema državi, kreditorima i amortizaciju.
• Operativni novčani tok (OpCF)- označava stvarni iznos slobodnog novca koji ostaje na raspolaganju organizaciji prije isplate kamate.
• Neto (slobodni) novčani tok (FCF)- označava stvarni iznos slobodnih sredstava koja ostaju na raspolaganju nakon svih plaćanja, osim za plaćanje kamata i otplatu dugova poveriocima.

Relativni finansijski pokazatelji karakterišu profitabilnost poslovanja. Što je veća profitabilnost, to kompanija može bolje da se nosi troškovi(bruto, operativno, finansijsko i drugo) i što je veća njegova dobit po jedinici troškova. Razbijaju profitabilnost na vrste kako bi se povećala vidljivost koja vrsta troškova prevladava u ukupnoj strukturi.

Relativni pokazatelji su:

• bruto marža (marža)- odnos bruto dobiti i prihoda.
• Operativna profitabilnost (marža)- odnos operativne dobiti i prihoda.
• EBITDA- odnos dobiti prije oporezivanja, kamata i amortizacije i prihoda.
• Neto profitna marža- odnos neto dobiti i prihoda.
• Povrat na uloženi kapital- karakteriše profitabilnost organizacije pri ulaganju na račun sopstvenih i pozajmljenih sredstava.
• Povrat na kapital ROCE– odnos rezultata prije troškova kamata i aritmetičke sredine uloženog kapitala.
• Zarada po dionici- odnos neto dobiti minus trošak isplate dividende na povlašćene akcije prema ukupnom broju običnih akcija.
• ROE– Odnos neto dobiti i knjigovodstvene vrednosti akcijskog kapitala pokazuje efikasnost korišćenja novca uloženog u akcije emitenta.
• ROA– Odnos neto dobiti i knjigovodstvene vrednosti imovine, ovaj relativni odnos pokazuje isplativost imovine i odražava efikasnost korišćenja akumuliranih resursa kompanije.
• Omjer isplate dividende je udio neto prihoda isplaćenih kao dividende.
• Odnos obaveza preduzeća i knjigovodstvene vrednosti njegovog osnovnog kapitala. Visoka vrijednost ovog koeficijenta, odnosno preko 100%, ukazuje na slabu finansijsku stabilnost kompanije.
• WACC Ponderisani prosječni trošak kapitala pokazuje kamatnu stopu po kojoj se kapitalizira zarada kompanije.

Profitabilnost kompanije, za razliku od profita, što pokazuje komercijalni efekat karakteriše efikasnost ove aktivnosti. Profitabilnost je relativan pokazatelj koji odražava stepen profitabilnosti preduzeća.

Kako povećati prihod za 23%: algoritam

Iz članka na linku ćete naučiti kako značajno povećati NPS promjenom sistema motivacije osoblja, kako povećati prosječan ček za 12%, kako 88% kupaca učiniti stalnim pokretanjem dodatnih usluga.

Slijedite algoritam iz časopisa "Komercijalni direktor" i povećajte prihod svoje kompanije.

Formula za izračunavanje profitabilnosti

Razmotrimo izračun na primjeru povrata na prodaju. Formula obračuna u finansijskim izvještajima će izgledati ovako:

Koeficijent povrata na prodaju = neto profit / prihod = red 2400 / red 2110

Prilikom izračunavanja pokazatelja profitabilnosti u formuli, umjesto neto dobiti možete staviti dobit prije oporezivanja, EBITDA, bruto dobit, dobit iz poslovanja itd.

U stranim izvorima, omjer profitabilnosti prodaje - ROS izračunava se po sljedećoj formuli:

Standardna vrijednost za ovaj indikator je veća od 0. Ako se povrat na prodaju pokazao manjim od nule, to je direktan dokaz neefikasnog upravljanja preduzećem.

• građevinarstvo - 7%;
• trgovina na veliko i malo - 8%
• rudarstvo - 26%;
• poljoprivreda - 11%.

Načini poboljšanja efikasnosti mogu biti različiti, uključujući proširenje baze kupaca, rast prometa proizvoda, smanjenje cijene robe i usluga od kooperanata, poduzimanje mjera za promjenu cijene gotovih proizvoda.

Kako promijeniti povrat prihoda

Dolje opisane mjere mogu se koristiti za povećanje stope povrata.

Rast prihoda nadmašuje rast troškova

Ovo se može postići bilo pomoću povećanje prodaje ili promjenom asortimana proizvoda. Sa povećanjem broja prodatih proizvoda u fizičkom smislu, prihod raste brže od troškova. Trošak uključuje varijabilne i fiksne troškove, promjenom strukture troškova promijenit će se i iznos primljene dobiti.

Jedan način je ulaganja u osnovna sredstva, dok će se fiksni troškovi organizacije povećati, a varijable smanjiti. Ali idealnu kombinaciju fiksnih i varijabilnih troškova nije lako pronaći, ovdje su iskustvo i profesionalne vještine finansijskog menadžmenta preduzeća od presudne važnosti. Osim jednostavnog podizanja cijene svojih proizvoda, organizacija može povećati prihod promjenom svoje ponude proizvoda.

Smanjenje troškova nadmašuje pad prihoda

Situacija u kojoj će se povećati omjer profitabilnosti prihoda. U ovom slučaju, bilo cijene proizvoda padaju, ili je promijenjena struktura asortimana. Formalno, postoji poboljšanje pokazatelja profitabilnosti, ali generalno se situacija ne može uvijek nazvati povoljnom, jer se i prihod kompanije smanjuje. Da bi se doneo ispravan i objektivan zaključak, potrebno je analizirati politiku cena i asortiman preduzeća.

Povećanje prihoda uz smanjenje troškova

Ova situacija je moguća kada rastuće cijene robe, mijenjajući raspon i stope troškova. Potrebna je dodatna procena stabilnosti finansijskog položaja kompanije, ali se ove okolnosti generalno smatraju povoljnim za razvoj poslovanja.

U normalnim i stabilnim tržišnim uslovima, prihod kompanije bi trebao rasti brže nego što rastu troškovi. Ako se situacija promeni, to znači da neki eksterni ili interni faktori funkcionisanja kompanije imaju uticaj: konkurencija, inflacija, finansijska kriza u državi, promjena potražnje za proizvodom, promjena troškova. Ili je glavni razlog pada profitabilnosti neefikasno upravljanje finansijama u preduzeću.

Primjer izračuna povrata na prihod

Na primjer, uzmite u obzir izvještaj Rosnjefta za 2016. godinu, takve informacije su javno dostupne svim korisnicima mreže. Od svih podataka za obračun potrebni su samo bilans stanja preduzeća za godinu i izvještaj o finansijskom poslovanju.

Za potpunu analizu i poređenje sa drugim kompanijama u branši, po pravilu se računaju 3 pokazatelja profitabilnosti:

ROA (povrat na imovinu)

Za izračunavanje ROA potrebna je ukupna vrijednost imovine, naznačena je u bilansu stanja preduzeća, red "Ukupna imovina" je 11.030 milijardi rubalja. Iz bilansa uspjeha treba uzeti vrijednost neto dobiti u odgovarajućoj liniji - 201 milijardu rubalja.

Formula za izračunavanje prinosa na imovinu je omjer neto dobiti od 201 milijarde rubalja prema imovini kompanije od 11.030 milijardi rubalja, pomnoženo sa 100%, odnosno jednako 1,8%. Tradicionalno, ROA je najmanja vrijednost opisanih indikatora.

ROE (povrat na kapital)

Da biste izračunali ROE, potrebno je dobiti vrijednost sopstvenog kapitala preduzeća, naznačeno je u bilansnoj liniji - 3,726 milijardi rubalja. Ali može se izračunati i kao razlika između imovine od 11.030 milijardi rubalja. i iznos kratkoročnih obaveza (koji će se platiti u narednih 12 mjeseci) 2.773 milijarde rubalja. i dugoročne obaveze (koje se moraju platiti u roku od više od 12 mjeseci) 4.531 milijardu rubalja, odnosno ukupno 7.304 milijarde rubalja. Ispostavilo se da je vrijednost kapitala 3,726 milijardi rubalja.

Tako dobijamo ROE jednak 5,39%. Ovo je nešto više od ROA, budući da kompanija pored sopstvenog kapitala obično privlači i pozajmljeni kapital.

ROS (Return on Sales)

Da biste izračunali profitabilnost prodaje, trebali biste uzeti vrijednost neto dobiti iz izvještaja o dobiti i gubitku od 201 milijardu rubalja. a vrijednost prihoda iz sličnog izvještaja je 4.887 milijardi rubalja. Zatim biste trebali podijeliti vrijednost neto dobiti od 201 milijardu rubalja. za vrijednost prihoda od 4.887 milijardi rubalja. i pomnožite sa 100%. Ispostavilo se da je ROS - povrat na prodaju - 4,11%.

Na osnovu ovog detaljnog primjera izračuna, možete samostalno izračunati koeficijente profitabilnosti bilo koje kompanije i uporediti rezultirajuće omjere sa industrijskim prosjekima. Po pravilu su besplatno dostupni na internetu za tekuću godinu.

Obično se obračun rentabilnosti prihoda radi za nekoliko perioda, a ne samo za prošlu godinu. Od ključnog značaja je poređenje dobijenih indikatora i sličnih podataka drugih preduzeća koja se bave istim poslovnim sektorom. Povrat na prihode pokazuje opštu izvodljivost razvoja poslovanja u ovom pravcu, ulaganja za investitore i efikasnost finansijskog upravljanja općenito.

Svaki poduzetnik obavlja komercijalne aktivnosti kako bi stekao koristi u obliku stabilnog visokog prihoda.

Negativni finansijski pokazatelji, kao i rad "na nulu", signaliziraju potrebu za promjenama u proizvodnom procesu ili promociji roba (usluga).

Nemoguće je shvatiti u kom dijelu treba preformatirati strategiju funkcionisanja i razvoja kompanije bez detaljne analize rezultata poslovanja.

Značajan pokazatelj koji odražava ispravnost određivanja cijena i, kao rezultat toga, efektivnost prodaje proizvoda (usluga) je profitabilnost prodaje.

Suština koncepta

Produktivnost funkcionisanja kompanije određena je vremenom postizanja ciljeva.

Osim toga, važno je koliko efikasno se investicija pretvara u gotovinske uštede.

Transformacija troškovnog dijela u profitabilni za vlasnike preduzeća je očigledniji rezultat, jer je ove pokazatelje lako uporediti i suprotstaviti prema izvještajnim periodima.

Da bi se odrazila korespondencija taktičkih akcija sa strateškim ciljevima kompanije, što određuje efikasnost korišćenja resursa, omogućava izračun povrata od prodaje (RP).

Indikator karakterizira kvalitetu prodaje proizvoda (usluga) i omogućava vam da procijenite udio troškova u ukupnoj prodaji.

Drugim riječima, profitabilnost prodaje pokazuje stopu prinosa, odnosno udio dobiti od djelatnosti u ukupnom prihodu.

Obračun RP se vrši kako bi se:

• kontrola dobiti;
• utvrđivanje efektivnosti prodaje (rentabilnost i nerentabilnost po kategorijama);
• praćenje dinamike razvoja poslovanja;
• upoređujući rezultate koje je kompanija dobila sa sličnim rezultatima konkurenata.

Izračun formule

Koeficijent prinosa na prodaju pokazuje koliki je profit kompanija ostvarila od svake zarađene novčane jedinice kao rezultat prodaje svojih proizvoda.

Pokazatelj se izračunava kao omjer neto dobiti (nakon oporezivanja) i prodaje za određeni period u novčanom smislu.

Formula koja izračunava nivo profitabilnosti prodaje pokazuje koliko će novca ostati u bilansu preduzeća nakon:

• plaćanje kreditnih kamata na tekuće kredite;
• poreske olakšice;
• pokrivaju troškove utrošene na troškove proizvodnje.

Odnosno, indikator karakterizira udio troškova proizvodnje u prodaji.

Treba napomenuti da je uz pomoć proračuna RP nemoguće sagledati efekat dugoročnih predviđenih investicija.

Uostalom, RP se izračunava prema vrijednostima konačnih vrijednosti za određeni period (obično izvještajno).

Na primjer, kompanija želi proširiti svoj asortiman proizvoda, a za to koristi nove tehnologije. Shodno tome, to povlači određene troškove.

Privlačenje dodatnih investicija može smanjiti nivo RP. U takvim slučajevima, smanjenje indikatora se ne smatra znakom neefikasnosti preduzeća.

Kako izračunati

RP se smatra svojevrsnim indikatorom politike cijena preduzeća. Pokazuje koliko je menadžment kompetentan u pogledu uticaja na specifične troškove.

U većini slučajeva indikator se izračunava po klasičnoj metodi - marginalnoj. Odnosno, profitabilnost prodaje (bruto profitna marža) odražava procentualni odnos graničnog prihoda prema prihodu koji je primila kompanija.

GPM \u003d (prihod od prodaje proizvoda (usluga) minus vremenski troškovi / prihod od prodaje) x 100%

Treba napomenuti da su RP vrijednosti u različitim preduzećima određene razlikama u proizvodnim linijama i karakteristikama konkurentskih strategija.

Čak i ako su vrijednosti određenih pokazatelja (troškovi poslovanja, prihod, dobit prije oporezivanja) iste za 2 kompanije, RP može značajno varirati. Ovo je zbog uticaja na neto dobit otplate kamata.

Povrat od prodaje prema bilansu stanja

Ovaj koeficijent pokazuje koliki je profit preduzeće dobio od svake zarađene novčane jedinice kao rezultat prodaje svojih proizvoda. Pokazatelj se izračunava kao omjer neto dobiti (nakon oporezivanja) i prodaje za određeni period u novčanom smislu.

RPb = neto dobit / prihod

RP na saldu, ako je potrebno, obračunava se kao ukupna vrijednost na osnovu rezultata poslovanja preduzeća ili za određene robne stavke. Podaci su preuzeti iz finansijskih izvještaja - f. br. 2:

RPb = (str. 2200 / str. 2110) x 100%

RPb = (str. 050 / str. 010) x 100%

Koeficijent

Koeficijent RP (Return on Sales) ne bi trebao imati negativnu vrijednost. Naravno, to je u korelaciji na osnovu industrije u kojoj kompanija posluje, ali se mora uzeti u obzir nivo trenutne inflacije. CRP se izračunava na sljedeći način:

KRP (ROS) = neto profit u novcu ( N.I. ) / neto prodaja ili prihod (NS)

Koja je razlika između neto dobiti i prihoda? NS (Neto Sales) predstavlja sredstva u cijelosti od prodaje proizvoda.

Troškovi nabavke se ne uzimaju u obzir.

Vrijednost je uvijek pozitivna. NI (Neto prihod) uzima u obzir sve troškove, koji predstavljaju isti NS preostali nakon odbitka poreza i plaćanja (renta, plate, itd.).

NI se može okarakterisati pozitivnim i negativnim vrijednostima.

U nekim slučajevima, RP se izračunava kao omjer bruto (operativne) dobiti (bruto dobiti) i neto prodaje minus PDV:

ROS=GP/NS

Ispravnim izračunavanjem i analizom rezultata dobijenih pokazatelja za izvještajne periode možete poduzeti radnje za povećanje profitabilnosti. Ovo će uticati na produktivnost firme.

Profitabilnost ≠ marža

Mnogi ambiciozni poduzetnici brkaju profitabilnost sa prodajnim maržama. To je zabluda!

U osnovi je pogrešno identificirati ove koncepte.

Pogledajmo razliku na primjeru:

Cijena jedne jedinice koju proizvodi kompanija je 10 dolara. Trgovinska marža za to je 5 dolara. Dakle, prodajna cijena proizvoda za potrošača je 15 dolara.

Prodavši 100 jedinica robe u roku od mjesec dana, kompanija će dobiti prihod u iznosu od 1,5 hiljada dolara. Istovremeno, nivo mesečnih troškova preduzeća je veći - 2.000 dolara. U ovom slučaju ne govorimo o profitu, jer indikator karakterizira negativna vrijednost (- 500 $). Preduzetnik će jednostavno otići "u minusu".

Iz ovoga postaje jasno da su profitabilnost prodaje i trgovačka marža međusobno povezane, ali ne i zamjenjive.

Kako radi

Izračunajte RP za 2014. Na primjer, ukupan prihod od prodaje kompanije je 1,25 miliona dolara, neto profit je 300.000 dolara. U 2013. prihod je iznosio 1,14 miliona dolara, neto dobit 270.000 dolara.

ROS 2014 = 300 / 1250 = 0,24 x 100% = 24%

ROS 2013 = 270 / 1140 = 0,236 x 100% = 23,6%

Δ ROS = ROS 2014 - ROS 2013 = 24% - 23,6% = 0,4%.

Tako je tokom godine RP povećan za 0,4%, što ukazuje na korektno određivanje cijena i efikasan rad odjela prodaje određenog preduzeća.

Smanjenje RP-a je, pak, povod za analizu uzroka i, shodno tome, pronalaženje načina za optimizaciju poslovanja.

Vrijedi početi od izračuna RP-a za pojedinačne kupce, teritorijalne segmentacije prodaje, grupa proizvoda.

Možda rješenje problema leži na površini. Potrebno je samo razraditi bazu klijenata ili preispitati potražnju za asortimanom proizvoda (usluga).

Treba napomenuti da na indikator RP utiču različiti faktori (pored performansi preduzeća), stoga smanjenje profitabilnosti ne ukazuje uvek na neefikasnu marketinšku politiku ili nekvalitetan rad "prodavača".

Sposobnost izračunavanja takvih nijansi i predviđanja situacije je vještina koja je ključ stabilnog i uspješnog funkcionisanja svakog posla.

Kako povećati profitabilnost prodaje

Postizanje ovakvih pokazatelja, jedan pogled na koji bi bio dovoljan da se shvati da je posao uspješan i stabilan, san je svakog lidera.

Kako do dobre prodaje? Nivo profitabilnosti prodaje određen je djelovanjem različitih faktora.

Na primjer, silazni trend može biti izazvan povećanjem iznosa troškova proizvodnje, povećanjem cijena i padom potražnje potrošača.

U prvom slučaju smanjuje se konkurentnost preduzeća. Može se preporučiti proučavanje strukture troškova kako bi se identifikovali razlozi za njihovo povećanje.

Potrebno je u strukturi troškova odrediti stavke troškova koje se mogu realno smanjiti bez smanjenja tempa proizvodnje.

Istovremeno, prikladno je pratiti postojeće konkurente i njihove aktivnosti kako biste poslovali s cijenama bez gubitka broja kupaca koji traže vaše proizvode (usluge) .

Ako je rezultat smanjenja profitabilnosti pad obima prodaje, potrebno je provjeriti kvalitetu proizvoda. Također je preporučljivo izraditi marketinšku strategiju:

• pratite fluktuacije cijena u vašem segmentu;
• na vrijeme odgovoriti na promjenjive tržišne uslove;
• kontrolu troškova proizvoda (usluga);
• implementirati fleksibilnu politiku asortimana.

Kada proizvodi nekoliko vrsta proizvoda, preduzeće treba da pronađe „lidera“ potražnje potrošača. Povećanjem udjela proizvoda s najvećom rentabilnosti u strukturi proizvoda proizvedenih za potrebe prodaje, biće moguće povećati ukupnu profitabilnost prodaje.

Kontrola usklađenosti rashoda i prihoda, jasno razumijevanje neto prihoda, jedno je od osnovnih pravila uspješnog poslovanja.

Obračun profitabilnosti prodaje pokazuje jasan rezultat profitabilnosti poslovanja, što omogućava pravovremeno ispravljanje taktičkih i strateških akcija.

Sales Generator

Mi ćemo vam poslati materijal:

Niz ( => 7856 [~SHOW_COUNTER] => 7856 => 381 [~ID] => 381 => Formula povrata na prodaju: primjer izračuna [~NAME] => Formula povrata na prodaju: primjer izračuna => 6 [~IBLOCK_ID ] = > 6 => 13 [~IBLOCK_SECTION_ID] => 13 =>

Iz ovog članka ćete naučiti:

1. EBIT Formula
2. Formula ravnoteže
3. Formula bruto dobiti
4. Što znači rezultat dobiven formulom u postocima / li>
5. Šta

Klasična formula za izračunavanje povrata od prodaje

NPM=CHP/TR.

PE=TR-TC-PrR+PrD-N.

ROS=EBIT/TR –

GPM=VP/TR.

VP=TR-TC.

TR=P*Q

VP=P*Q-TC.

Pošaljite svoju prijavu

Ako je formula profitabilnosti prodaje proizvoda pokazala pad

Detaljnija faktorska analiza povrata na prodaju po formulama

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		koeficijent profitabilnosti	Računarstvo
		Troškovi upravljanja
		Troškovi prodaje
		Cijena

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
			Računarstvo
			Formula 4
			Formula 5
			Formula 6
			Formula 7

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena povrata na prodaju zbog prihoda	Računarstvo
		Prihod u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
			Računarstvo
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Trošak u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
			Računarstvo
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Trošak u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi prodaje u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
			Računarstvo
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
			Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi prodaje u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Pošaljite svoju prijavu

[~DETAIL_TEXT] =>

Postoji nekoliko opcija za određivanje profitabilnosti prodaje (ROS, Return on Sales) – jedan od najvažnijih indikatora za ekonomsku analizu aktivnosti. A u ovom članku ćemo govoriti o različitim formulama za izračunavanje povrata na prodaju.

Iz ovog članka ćete naučiti:

1. Klasična formula za izračunavanje povrata od prodaje
2. EBIT Formula
3. Formula ravnoteže
4. Formula bruto dobiti
5. Što znači rezultat dobiven formulom u postocima / li>
6. Detaljnija faktorska analiza povrata na prodaju po formulama

Klasična formula za izračunavanje povrata od prodaje

Za određivanje koeficijenta profitabilnosti i efikasnosti najčešće se pozivaju na formulu za povrat od prodaje po neto dobiti, smatrajući je omjerom neto dobiti kompanije (NP) i prihoda od prodaje (TR) za isti period:

NPM=CHP/TR.

Indikatori za brojilac i imenilac se takođe izračunavaju pomoću posebnih formula. Prihod se definira kao proizvod cijene (P, ili Cijena) i obima prodaje, broja prodanih jedinica (Q, Količina):

Važno je napomenuti da će se, da bi se rezultat uključio u formulu povrata na prodaju, indirektni porezi plaćeni u analiziranom periodu trebati odbiti od TR.

Izračunavanjem prihoda možete istaknuti neto dobit preduzeća. Da biste to učinili, sve vrste poreza (H), troškovi (PrR), trošak robe (TC, ili Total Cost) oduzimaju se od prihoda i dodaju se ostali prihodi (PrD):

PE=TR-TC-PrR+PrD-N.

Preduzeće ostvaruje druge rashode i prihode kao rezultat sporednih aktivnosti, na primjer, trgovanje dionicama i hartijama od vrijednosti, razliku od deviznih sredstava, učešće u radu drugih organizacija i koristi koje se od toga dobijaju.

Odrediti nivo profitabilnosti prodaje formula može uključivati ​​sljedeće pokazatelje umjesto vrijednosti neto dobiti:

• zarada prije oporezivanja i prije kamata (EBIT);
• operativni profit iz osnovne delatnosti;
• marginalna profitabilnost preduzeća (ili Gross Margin - bruto marža).

Izbor između ovih vrijednosti određen je poreznim opterećenjem, dostupnim podacima o prodaji i svrhom obračuna.

Na primjer, analiza može biti usmjerena na proučavanje djelotvornosti različitih vrsta osnovnih djelatnosti u oblasti proizvodnje i prodaje, ili na proučavanje pojedinačnih roba i njihovih grupa. U ovom slučaju preporučuje se utvrđivanje profitabilnosti prodaje pomoću formule bruto marže, budući da će izračunavanje neto dobiti zahtijevati raspodjelu troškova za svaku vrstu proizvoda, a to je prilično dugotrajan zadatak s neograničenom korisnošću.

Raspodjela poreza na dohodak također nije lak posao, pa za dubinsku ekonomsku analizu u formuli NPM umjesto NP možete koristiti one parametre koje ćete lakše odrediti. Opravdani troškovi rada u ovom slučaju će biti najbolje rješenje.

Formula povrata EBIT-a na prodaju

Za određivanje operativne profitabilnosti mogu se koristiti indikatori profita iz poslovanja, EBIT-a, povrata na prodaju i prihoda (TR ili Total Revenue). Istovremeno, važno je ne brkati koncepte poslovanja i zarade prije kamata i poreza (Earnings Before Interest and Taxes).

ROS=EBIT/TR – je formula za povrat od prodaje koristeći varijablu EBIT, koja se utvrđuje u skladu sa ruskim računovodstvenim standardima na sljedeći način:

EBIT = red 2300 "Dobit (gubitak) prije oporezivanja" + red 2330 "Obračun kamata".

Zarada prije oporezivanja i kamata je, u stvari, između neto i bruto dobiti.

Formula za povrat od prodaje prema bilansu stanja

Proračun efikasnosti i profitabilnosti prodaje može se izvršiti i pomoću pokazatelja bilansa stanja preduzeća. U ovom slučaju profitabilnost se dobija kao omjer, gdje je brojilac pokazatelj nerentabilnosti ili rentabilnosti prodaje (na primjer, u bilansu stanja preduzeća na obrascu br. 1), a imenilac je prihod (npr. uzet u obrazac br. 2 ili podatak o finansijskom učinku). Tako dobijamo listu zamenljivih formula:

RP = dobit (gubitak) od prodaje / prihod (neto) od prodaje,

RP = red 050 / red 010 f. #2,

RP = red 2200 / red 2110.

Formula bruto profitne marže

Bruto marža prodaje (ili u engleskoj terminologiji - Gross Profit Margin, GPM) se izračunava kao omjer, gdje je brojnik vrijednost bruto dobiti (VP), a imenilac prihod (TR):

GPM=VP/TR.

Vrijednost VP se obično izračunava za izvještavanje, stoga se ili uzima iz dokumenata ili utvrđuje samostalno. Bruto profit u trgovini je ono što ostaje od prihoda kada se od njega oduzmu ukupni troškovi proizvodnje:

VP=TR-TC.

Prihod je jednak umnošku cijene i broja prodanih jedinica ( TR=P*Q). Dakle, bruto dobit se može izračunati koristeći sljedeću formulu:

VP=P*Q-TC.

Pošaljite svoju prijavu

Što znači rezultat dobiven prema formuli povrat na prodaju u postocima

Kao što je pomenuto na početku članka, ROS je pokazatelj koliki profit kompanija dobija od svake pojedinačne novčane jedinice prihoda. Drugim riječima, profitabilnost nam govori o efektivnosti prodaje, o tome koliko novca kompanija zapravo zarađuje od svake rublje koju dobije od klijenta.

Za procjenu kolika je profitabilnost, logično bi bilo osloniti se na normativne pokazatelje za tržište. Međutim, nije ih moguće odrediti. Dakle, viši menadžment je suočen sa zadatkom da analizira svoju industriju i konkurente kako bi izveo vlastite standarde i prihvatljive fluktuacije u rezultatima izračunatim korištenjem formule za povrat od prodaje.

Ako analizirate profitabilnost prodaje za kompaniju u cjelini

U poređenju sa konkurentskim preduzećima, očigledno pravilo jasno funkcioniše: što je niži koeficijent profitabilnosti (to jest, niži je procenat profita u svakoj zarađenoj rublji), vaša kompanija slabije radi u odnosu na druge. Uostalom, ovo sugerira da prihod uglavnom pokriva troškove, a ne stvara prihod.

Loši pokazatelji profitabilnosti mogu ukazivati ​​na neuspešnu politiku cena, pogrešnu strategiju na tržištu (na primer, kada preduzeće privlači pažnju dampingom). Ako je omjer rentabilnosti prodaje prema formuli prema bilansu premali ili svaki put pada, onda treba razmišljati o marginalnosti proizvoda ili o smanjenju troškova.

Ako analizirate profitabilnost prodaje u svrhu određivanja cijena

Obračun profitabilnosti prodaje po formuli zasnovanoj na bilansu ili drugim pokazateljima dostupan je ne samo za analizu kompanije na najvišem nivou, već i za proučavanje efektivnosti pojedinih oblasti i donošenje razumnih odluka.

Na primjer, analiza profitabilnosti proizvoda može sugerirati smjer politike cijena. Također je vrijedno napomenuti kako je varijabla ROS međusobno povezana sa skaliranjem prodaje: režijski troškovi se redistribuiraju na sve i ne rastu značajno kako se povećava broj prodane robe. A to znači da se procenat troškova smanjuje, a prihodi povećavaju, zbog čega se povećava omjer profitabilnosti.

Ako analizirate rentabilnost prodaje za potrebe politike asortimana

Kada izračunaju prema formuli neto prinosa od prodaje za preduzeće u celini, onda prema dobijenim podacima mogu da sude o ukupnoj slici, ali jedva da imaju sve potrebne informacije za donošenje adekvatnih odluka.

Da bi naknadne akcije djelovale na poboljšanje situacije, potrebno je istraživanje pojedinačnih proizvodnih linija, grupa i proizvoda. Njihovi koeficijenti će vam omogućiti da rangirate proizvode i pronađete najslabije tačke.

Ali ne zaboravite da svaka vrsta proizvoda ima svoju stratešku ulogu. Tako, na primjer, nizak ROS za kompaniju može biti posljedica proizvoda ili usluge koji je, prema BCG matrici, "vreća novca" (ili "kava novca"). To su proizvodi sa stabilno velikom potražnjom, koji kompaniji osiguravaju solidan dio prihoda. Stoga bi odbijanje takvog proizvoda bila ozbiljna greška.

Formula ROI u akciji (primjer)

Na primjer, kompanija "Wings and Pilots" je u 2016. godini dobila 30 miliona rubalja neto dobiti, au 2017. - samo 23 miliona rubalja. Istovremeno, prihod je bio jednak 150 miliona rubalja u 2016. i 140 miliona rubalja u 2017. Izračunajmo profitabilnost prodaje koristeći formulu na primeru:

U 2017. godini rentabilnost je smanjena za 3,6%, dok je u isto vrijeme dobit smanjena za 23,3%, a prihodi su smanjeni ne toliko – za 6,7%. Ovaj odnos promjena ukazuje na povećanje troškova kompanije. S takvim pogoršanjem koeficijenta, preporuča se detaljnije proučavati profitabilnost pojedinih proizvoda:

Ova kalkulacija formule prinosa od prodaje i utvrđivanje promjena u narednom periodu pokazala je zanimljiv slučaj: omjer ROS proizvoda X se smanjuje, što se događa jer prihod ostaje isti, a profit se smanjuje. Takve situacije nastaju kada se proizvod razvije do "zrelosti". Odnosno, promocija izjeda sve više troškova.

Istovremeno, proizvod Y je pokazao pad po svim parametrima, osim po profitabilnosti. ROS se povećava jer je prihod pao više od profita. Zapravo, moguće je da je Y prodaja počela padati, ali su Wings i Pilots efektivno optimizirali potrošnju. To se dešava sa novim proizvodima.

Proizvod X čini većinu prihoda, ali to dovodi do paradoksalne situacije u kojoj pad X-ove marže od 2,9% i povećanje Y-ovog ROS-a od 1,4% rezultiraju ukupnim smanjenjem formule povrata na prodaju.

Detaljna analiza može se provesti ne samo za linije proizvoda ili pojedinačne proizvode, već i za mrežne podružnice, dodirne točke, menadžere prodaje. Takve studije daju podatke za strateške odluke.

Ako je formula profitabilnosti prodaje proizvoda pokazala pad

Poslovanje je usmjereno na postizanje maksimalnog profita, što znači da je strategija kompanije zasnovana na toj namjeri. Međutim, svaka strateška odluka usmjerena na povećanje profitabilnosti suočava se s nekoliko ograničenja: ograničenom količinom resursa u kompaniji u cjelini i posebno. Veličina tržišta je takođe granica, jer je izuzetno teško prodati više nego što je tržište spremno da prihvati.

Ako se strategija fokusira na povećanje ROS koeficijenta, onda je zapravo riječ ili o smanjenju troškova ili povećanju profita, ili, u najboljem slučaju, o istovremenosti ovih faktora. I daje stvarne rezultate čak i uz plafon prihoda koji određuje tržište.

Istovremeno, smanjenje pokazatelja dobivenog formulom profitabilnosti prodaje također se može odrediti strategijom, na primjer:

• povećanje plaćanja amortizacije zbog nedavnih kapitalnih investicija preduzeća. Rast potrošnje smanjuje omjer povrata od prodaje;
• održavanje prethodnog nivoa prodaje „zrelog“ proizvoda (kao u gornjem primeru) ubrizgavanjem sredstava u njegovu promociju. Dakle, udio troškova u prihodima raste, a profitabilnost opada;
• strategija zauzimanja tržišta od strane damping kompanije. Očigledno je da se tokom dampinga profit smanjuje, ali preduzeće ostvaruje svoj cilj.

Detaljnija faktorska analiza povrata na prodaju po formulama

Da bi se identifikovali razlozi za smanjenje ROS-a u poređenju sa drugim izvještajnim periodom ili sa planiranom vrijednošću, preporučuje se provođenje faktorske analize.

Formula 1. Proračun profitabilnosti prodaje

Za dalju analizu, formula profitabilnosti prodaje mora biti detaljna dekomponovanjem dobiti na indikatore pomoću kojih se može izračunati.

Formula 2. Detaljan obračun povrata od prodaje

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		koeficijent profitabilnosti	Računarstvo
			Izveštaj o finansijskim rezultatima (str. 2110) ili prihodima i rashodima
		Troškovi upravljanja	Izveštaj o finansijskim rezultatima (str. 2220) ili prihodima i rashodima
		Troškovi prodaje	Izvještaj o finansijskim rezultatima (str. 2210) ili prihodima i rashodima
		Cijena	Izveštaj o finansijskim rezultatima (str. 2120) ili prihodima i rashodima

Prihodi, troškovi i rashodi mogu uticati na ROS, ili RP, na različite načine. Promjena povrata od prodaje, uzimajući u obzir ove faktore, može se odrediti sljedećom formulom za povrat od prodaje:

Formula 3. Proračun promjene profitabilnosti prodaje pod kombinovanim uticajem faktora

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena omjera profitabilnosti	Računarstvo
		Promjena povrata na prodaju zbog prihoda	Formula 4
		Promjena povrata na prodaju zbog troškova	Formula 5
		Promjena profitabilnosti prodaje zbog komercijalnih troškova	Formula 6
		Promjena povrata na prodaju troškova upravljanja	Formula 7

Sve formule navedene u prethodnoj tabeli uzastopno ćemo razmatrati kao izvore podataka:

Formula 4. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog promjene prihoda

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena povrata na prodaju zbog prihoda	Računarstvo
		Trošak u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u analiziranom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Prihod u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi prodaje u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period

Ukoliko je formula rentabilnosti prodaje i promjena dobijenog koeficijenta pokazala razliku između izvještajnih perioda za više od 1%, preporučljivo je napraviti detaljnu faktorijalnu analizu prihoda.

Formula 5. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog troškova

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena profitabilnosti prodaje pod utjecajem troška	Računarstvo
		Trošak u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Trošak u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi prodaje u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Ako je, zbog promjena u troškovima proizvodnje, RP pao ili povećan za više od 1%, onda ovaj faktor zahtijeva posebnu studiju. Važno je analizirati razloge za promjenu cijene koštanja, jer parametri koji je određuju (obim proizvodnje, struktura, nivo varijabilnih troškova itd.) imaju indirektan uticaj na rentabilnost prodaje.

Formula 6. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog troškova prodaje

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena profitabilnosti prodaje pod utjecajem komercijalnih troškova	Računarstvo
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Trošak u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi prodaje u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi prodaje u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Formula za promjenu profitabilnosti prodaje pod utjecajem troškova upravljanja ima sljedeće varijabilne parametre:

Formula 7. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog troškova upravljanja

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena profitabilnosti prodaje pod utjecajem troškova upravljanja	Računarstvo
		Troškovi upravljanja u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Trošak u istom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi prodaje u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Ako rezultati faktorske analize ukazuju na ozbiljne razloge za smanjenje profitabilnosti prodaje u vašem online poslovanju, onda je bolje ne čekati da se stvari pogoršaju, već se obratiti stručnjacima.

Pošaljite svoju prijavu

=> html [~DETAIL_TEXT_TYPE] => html => Koja je klasična formula za izračunavanje povrata na prodaju? Kako izračunati povrat na prodaju po bruto marži i EBITA? Šta govore rezultati? Šta je razlog pada profitabilnosti prodaje? Kako provesti faktorsku analizu profitabilnosti prodaje? [~PREVIEW_TEXT] => Koja je klasična formula za izračunavanje povrata na prodaju? Kako izračunati povrat na prodaju po bruto marži i EBITA? Šta govore rezultati? Šta je razlog pada profitabilnosti prodaje? Kako provesti faktorsku analizu profitabilnosti prodaje? => tekst [~PREVIEW_TEXT_TYPE] => tekst => Niz ( => 898 => 23.07.2018 17:39:41 => iblock => 450 => 670 => 46471 => image/jpeg => iblock/351 = >.jpg =>.jpg => => => [~src] => => /upload/iblock/351/351792e680c9b17d584eb01ff5519508.jpg => /upload/iblock/351/351792e680c351/351792e680c9b17d584eb01ff5519508.jpg => Formula povrata na prodaju: primjer obračuna => Formula povrata na prodaju: primjer obračuna) [~DETAIL_PICTURE] => 898 => 2018-07-23:4_0] /23/2018 17:39:41 => 2017-12-22 17:28:14 [~ACTIVE_FROM] => 22.12.2017 17:28:14 => /blog/ [~LIST_PAGE_URL] => /blog / => /blog/ formula-rentabelnosti-prodazh/ [~DETAIL_PAGE_URL] => /blog/formula-rentabelnosti-prodazh/ => / [~LANG_DIR] => / => formula-rentabelnosti-prodazh [~CODE] => formula-rentabelnosti-prodazh = > 79 [~EXTERNAL_ID] => 79 => blog [~IBLOCK_TYPE_ID] => blog => blog [~IBLOCK_CODE] => blog => [~IBLOCK _EXTERNAL_ID] => => s1 [~LID] => s1 => => 22.12.2017. => Niz ( => Formula povrata od prodaje: primjer izračuna => formula prinosa na prodaju, neto prinos na formulu prodaje, povrat o formuli bilansa odnosa prodaje, formuli za profitabilnost prodaje prema neto dobiti, formuli za izračunavanje profitabilnosti prodaje u procentima, proračunu formule profitabilnosti prodaje na primjeru, nivou rentabilnosti formule prodaje, definiciji formule profitabilnosti prodaje, proračunu formula profitabilnosti prodaje po bilansu => Članak će vam reći o različitim opcijama za izračunavanje formule profitabilnosti prodaje.) => Niz ( => 7856) => Niz () => Niz ( => 6 [~ID ] => 6 => 27.02.2018 14:50:13 [~TIMESTAMP_X] => 27.02.2018 14:50:13 => blog [~IBLOCK_TYPE_ID] => blog => s1 [~LID] => s1 => blog [~CODE] => blog => Blog [~NAME] => Blog => Y [~ACTIVE] => Y => 500 [~SORT] => 500 => /blog/index. php? ID=6 [~LIST_PAGE_URL] => /blog/index.php?ID=6 => #SITE_DIR#/blog/#ELEMENT_CODE#/ [~DETAIL_PAGE_URL] => #SITE_DIR#/blog/#ELEMENT_CODE#/ => # SITE_DIR#/blog/list.php?SECTION_ID=#SECTION_ID# [~SECTION_PAGE_URL] => #SITE_DIR#/blog/list.php?SECTION_ID=#SECTION_ID# => [~CANONICAL_PAGE_URL] => => [~PICTURE] = > => [~DESCRIPTION] => => tekst [~DESCRIPTION_TYPE] => tekst => 24 [~RSS_TTL] => 24 => Y [~RSS_ACTIVE] => Y => N [~RSS_FILE_ACTIVE] => N = > [~RSS_FILE_LIMIT] => => [~RSS_FILE_DAYS] => => N [~RSS_YANDEX_ACTIVE] => N => [~XML_ID] => => [~TMP_ID] => => Y [~INDEX_ELEMENT] => Y => Y [~INDEX_SECTION] => Y => N [~WORKFLOW] => N => N [~BIZPROC] => N => L [~SECTION_CHOOSER] => L => [~LIST_MODE] => = > E [~RIGHTS_MODE] => E => [~SECTION_PROPERTY] => => [~PROPERTY_INDEX] => => 1 [~VERSION] => 1 => 0 [~LAST_CONV_ELEMENT] => 0 => [~SOCNET_GROUP_ID ] => => [~EDIT_FILE_BEFORE] => => [~EDIT_FILE_AFTER] => => Odjeljci [~SECT IONS_NAME] => Sekcije => Sekcija [~SECTION_NAME] => Sekcija => Elementi [~ELEMENTS_NAME] => Elementi => Element [~ELEMENT_NAME] => Element => [~EXTERNAL_ID] => => / [~LANG_DIR] => / => [~SERVER_NAME] =>) => Niz ( => Niz ()) => => Niz ( => Formula povrata na prodaju: primjer izračuna => Formula povrata na prodaju: primjer izračuna => povrat na formula prodaje, formula neto profitne marže, formula omjera povrata na prodaju po bilansu stanja, formula povrata na prodaju po neto prihodu, formula za izračunavanje povrata na prodaju kao postotak, izračunavanje formule povrata na prodaju prema primjeru, formula prinosa na prodaju , određivanje formule povrata na prodaju, izračunavanje formule povrata na prodaju po bilansu = > Članak će vam reći o različitim opcijama za izračunavanje formule za profitabilnost prodaje.))

Postoji nekoliko opcija za određivanje profitabilnosti prodaje (ROS, Return on Sales) – jedan od najvažnijih indikatora za ekonomsku analizu aktivnosti. A u ovom članku ćemo govoriti o različitim formulama za izračunavanje povrata na prodaju.

Iz ovog članka ćete naučiti:

1. Klasična formula za izračunavanje povrata od prodaje
2. EBIT Formula
3. Formula ravnoteže
4. Formula bruto dobiti
5. Što znači rezultat dobiven formulom u postocima / li>
6. Šta ako formula za profitabilnost prodaje proizvoda pokaže pad
7. Detaljnija faktorska analiza povrata na prodaju po formulama

Klasična formula za izračunavanje povrata od prodaje

Za određivanje koeficijenta profitabilnosti i efikasnosti najčešće se pozivaju na formulu za povrat od prodaje po neto dobiti, smatrajući je omjerom neto dobiti kompanije (NP) i prihoda od prodaje (TR) za isti period:

NPM=CHP/TR.

Indikatori za brojilac i imenilac se takođe izračunavaju pomoću posebnih formula. Prihod se definira kao proizvod cijene (P, ili Cijena) i obima prodaje, broja prodanih jedinica (Q, Količina):

Važno je napomenuti da će se, da bi se rezultat uključio u formulu povrata na prodaju, indirektni porezi plaćeni u analiziranom periodu trebati odbiti od TR.

Izračunavanjem prihoda možete istaknuti neto dobit preduzeća. Da biste to učinili, sve vrste poreza (H), troškovi (PrR), trošak robe (TC, ili Total Cost) oduzimaju se od prihoda i dodaju se ostali prihodi (PrD):

PE=TR-TC-PrR+PrD-N.

Preduzeće ostvaruje druge rashode i prihode kao rezultat sporednih aktivnosti, na primjer, trgovanje dionicama i hartijama od vrijednosti, razliku od deviznih sredstava, učešće u radu drugih organizacija i koristi koje se od toga dobijaju.

Odrediti nivo profitabilnosti prodaje formula može uključivati ​​sljedeće pokazatelje umjesto vrijednosti neto dobiti:

• zarada prije oporezivanja i prije kamata (EBIT);
• operativni profit iz osnovne delatnosti;
• marginalna profitabilnost preduzeća (ili Gross Margin - bruto marža).

Izbor između ovih vrijednosti određen je poreznim opterećenjem, dostupnim podacima o prodaji i svrhom obračuna.

Na primjer, analiza može biti usmjerena na proučavanje djelotvornosti različitih vrsta osnovnih djelatnosti u oblasti proizvodnje i prodaje, ili na proučavanje pojedinačnih roba i njihovih grupa. U ovom slučaju preporučuje se utvrđivanje profitabilnosti prodaje pomoću formule bruto marže, budući da će izračunavanje neto dobiti zahtijevati raspodjelu troškova za svaku vrstu proizvoda, a to je prilično dugotrajan zadatak s neograničenom korisnošću.

Raspodjela poreza na dohodak također nije lak posao, pa za dubinsku ekonomsku analizu u formuli NPM umjesto NP možete koristiti one parametre koje ćete lakše odrediti. Opravdani troškovi rada u ovom slučaju će biti najbolje rješenje.

Formula povrata EBIT-a na prodaju

Za određivanje operativne profitabilnosti mogu se koristiti indikatori profita iz poslovanja, EBIT-a, povrata na prodaju i prihoda (TR ili Total Revenue). Istovremeno, važno je ne brkati koncepte poslovanja i zarade prije kamata i poreza (Earnings Before Interest and Taxes).

ROS=EBIT/TR – je formula za povrat od prodaje koristeći varijablu EBIT, koja se utvrđuje u skladu sa ruskim računovodstvenim standardima na sljedeći način:

EBIT = red 2300 "Dobit (gubitak) prije oporezivanja" + red 2330 "Obračun kamata".

Zarada prije oporezivanja i kamata je, u stvari, između neto i bruto dobiti.

Formula za povrat od prodaje prema bilansu stanja

Proračun efikasnosti i profitabilnosti prodaje može se izvršiti i pomoću pokazatelja bilansa stanja preduzeća. U ovom slučaju profitabilnost se dobija kao omjer, gdje je brojilac pokazatelj nerentabilnosti ili rentabilnosti prodaje (na primjer, u bilansu stanja preduzeća na obrascu br. 1), a imenilac je prihod (npr. uzet u obrazac br. 2 ili podatak o finansijskom učinku). Tako dobijamo listu zamenljivih formula:

RP = dobit (gubitak) od prodaje / prihod (neto) od prodaje,

RP = red 050 / red 010 f. #2,

RP = red 2200 / red 2110.

Formula bruto profitne marže

Bruto marža prodaje (ili u engleskoj terminologiji - Gross Profit Margin, GPM) se izračunava kao omjer, gdje je brojnik vrijednost bruto dobiti (VP), a imenilac prihod (TR):

GPM=VP/TR.

Vrijednost VP se obično izračunava za izvještavanje, stoga se ili uzima iz dokumenata ili utvrđuje samostalno. Bruto profit u trgovini je ono što ostaje od prihoda kada se od njega oduzmu ukupni troškovi proizvodnje:

VP=TR-TC.

Prihod je jednak umnošku cijene i broja prodanih jedinica ( TR=P*Q). Dakle, bruto dobit se može izračunati koristeći sljedeću formulu:

VP=P*Q-TC.

Pošaljite svoju prijavu

Što znači rezultat dobiven prema formuli povrat na prodaju u postocima

Kao što je pomenuto na početku članka, ROS je pokazatelj koliki profit kompanija dobija od svake pojedinačne novčane jedinice prihoda. Drugim riječima, profitabilnost nam govori o efektivnosti prodaje, o tome koliko novca kompanija zapravo zarađuje od svake rublje koju dobije od klijenta.

Za procjenu kolika je profitabilnost, logično bi bilo osloniti se na normativne pokazatelje za tržište. Međutim, nije ih moguće odrediti. Dakle, viši menadžment je suočen sa zadatkom da analizira svoju industriju i konkurente kako bi izveo vlastite standarde i prihvatljive fluktuacije u rezultatima izračunatim korištenjem formule za povrat od prodaje.

Ako analizirate profitabilnost prodaje za kompaniju u cjelini

U poređenju sa konkurentskim preduzećima, očigledno pravilo jasno funkcioniše: što je niži koeficijent profitabilnosti (to jest, niži je procenat profita u svakoj zarađenoj rublji), vaša kompanija slabije radi u odnosu na druge. Uostalom, ovo sugerira da prihod uglavnom pokriva troškove, a ne stvara prihod.

Loši pokazatelji profitabilnosti mogu ukazivati ​​na neuspešnu politiku cena, pogrešnu strategiju na tržištu (na primer, kada preduzeće privlači pažnju dampingom). Ako je omjer rentabilnosti prodaje prema formuli prema bilansu premali ili svaki put pada, onda treba razmišljati o marginalnosti proizvoda ili o smanjenju troškova.

Ako analizirate profitabilnost prodaje u svrhu određivanja cijena

Obračun profitabilnosti prodaje po formuli zasnovanoj na bilansu ili drugim pokazateljima dostupan je ne samo za analizu kompanije na najvišem nivou, već i za proučavanje efektivnosti pojedinih oblasti i donošenje razumnih odluka.

Na primjer, analiza profitabilnosti proizvoda može sugerirati smjer politike cijena. Također je vrijedno napomenuti kako je varijabla ROS međusobno povezana sa skaliranjem prodaje: režijski troškovi se redistribuiraju na sve i ne rastu značajno kako se povećava broj prodane robe. A to znači da se procenat troškova smanjuje, a prihodi povećavaju, zbog čega se povećava omjer profitabilnosti.

Ako analizirate rentabilnost prodaje za potrebe politike asortimana

Kada izračunaju prema formuli neto prinosa od prodaje za preduzeće u celini, onda prema dobijenim podacima mogu da sude o ukupnoj slici, ali jedva da imaju sve potrebne informacije za donošenje adekvatnih odluka.

Da bi naknadne akcije djelovale na poboljšanje situacije, potrebno je istraživanje pojedinačnih proizvodnih linija, grupa i proizvoda. Njihovi koeficijenti će vam omogućiti da rangirate proizvode i pronađete najslabije tačke.

Ali ne zaboravite da svaka vrsta proizvoda ima svoju stratešku ulogu. Tako, na primjer, nizak ROS za kompaniju može biti posljedica proizvoda ili usluge koji je, prema BCG matrici, "vreća novca" (ili "kava novca"). To su proizvodi sa stabilno velikom potražnjom, koji kompaniji osiguravaju solidan dio prihoda. Stoga bi odbijanje takvog proizvoda bila ozbiljna greška.

Formula ROI u akciji (primjer)

Na primjer, kompanija "Wings and Pilots" je u 2016. godini dobila 30 miliona rubalja neto dobiti, au 2017. - samo 23 miliona rubalja. Istovremeno, prihod je bio jednak 150 miliona rubalja u 2016. i 140 miliona rubalja u 2017. Izračunajmo profitabilnost prodaje koristeći formulu na primeru:

U 2017. godini rentabilnost je smanjena za 3,6%, dok je u isto vrijeme dobit smanjena za 23,3%, a prihodi su smanjeni ne toliko – za 6,7%. Ovaj odnos promjena ukazuje na povećanje troškova kompanije. S takvim pogoršanjem koeficijenta, preporuča se detaljnije proučavati profitabilnost pojedinih proizvoda:

Ova kalkulacija formule prinosa od prodaje i utvrđivanje promjena u narednom periodu pokazala je zanimljiv slučaj: omjer ROS proizvoda X se smanjuje, što se događa jer prihod ostaje isti, a profit se smanjuje. Takve situacije nastaju kada se proizvod razvije do "zrelosti". Odnosno, promocija izjeda sve više troškova.

Istovremeno, proizvod Y je pokazao pad po svim parametrima, osim po profitabilnosti. ROS se povećava jer je prihod pao više od profita. Zapravo, moguće je da je Y prodaja počela padati, ali su Wings i Pilots efektivno optimizirali potrošnju. To se dešava sa novim proizvodima.

Proizvod X čini većinu prihoda, ali to dovodi do paradoksalne situacije u kojoj pad X-ove marže od 2,9% i povećanje Y-ovog ROS-a od 1,4% rezultiraju ukupnim smanjenjem formule povrata na prodaju.

Detaljna analiza može se provesti ne samo za linije proizvoda ili pojedinačne proizvode, već i za mrežne podružnice, dodirne točke, menadžere prodaje. Takve studije daju podatke za strateške odluke.

Ako je formula profitabilnosti prodaje proizvoda pokazala pad

Poslovanje je usmjereno na postizanje maksimalnog profita, što znači da je strategija kompanije zasnovana na toj namjeri. Međutim, svaka strateška odluka usmjerena na povećanje profitabilnosti suočava se s nekoliko ograničenja: ograničenom količinom resursa u kompaniji u cjelini i posebno. Veličina tržišta je takođe granica, jer je izuzetno teško prodati više nego što je tržište spremno da prihvati.

Ako se strategija fokusira na povećanje ROS koeficijenta, onda je zapravo riječ ili o smanjenju troškova ili povećanju profita, ili, u najboljem slučaju, o istovremenosti ovih faktora. I daje stvarne rezultate čak i uz plafon prihoda koji određuje tržište.

Istovremeno, smanjenje pokazatelja dobivenog formulom profitabilnosti prodaje također se može odrediti strategijom, na primjer:

• povećanje plaćanja amortizacije zbog nedavnih kapitalnih investicija preduzeća. Rast potrošnje smanjuje omjer povrata od prodaje;
• održavanje prethodnog nivoa prodaje „zrelog“ proizvoda (kao u gornjem primeru) ubrizgavanjem sredstava u njegovu promociju. Dakle, udio troškova u prihodima raste, a profitabilnost opada;
• strategija zauzimanja tržišta od strane damping kompanije. Očigledno je da se tokom dampinga profit smanjuje, ali preduzeće ostvaruje svoj cilj.

Detaljnija faktorska analiza povrata na prodaju po formulama

Da bi se identifikovali razlozi za smanjenje ROS-a u poređenju sa drugim izvještajnim periodom ili sa planiranom vrijednošću, preporučuje se provođenje faktorske analize.

Formula 1. Proračun profitabilnosti prodaje

Za dalju analizu, formula profitabilnosti prodaje mora biti detaljna dekomponovanjem dobiti na indikatore pomoću kojih se može izračunati.

Formula 2. Detaljan obračun povrata od prodaje

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		koeficijent profitabilnosti	Računarstvo
			Izveštaj o finansijskim rezultatima (str. 2110) ili prihodima i rashodima
		Troškovi upravljanja	Izveštaj o finansijskim rezultatima (str. 2220) ili prihodima i rashodima
		Troškovi prodaje	Izvještaj o finansijskim rezultatima (str. 2210) ili prihodima i rashodima
		Cijena	Izveštaj o finansijskim rezultatima (str. 2120) ili prihodima i rashodima

Prihodi, troškovi i rashodi mogu uticati na ROS, ili RP, na različite načine. Promjena povrata od prodaje, uzimajući u obzir ove faktore, može se odrediti sljedećom formulom za povrat od prodaje:

Formula 3. Proračun promjene profitabilnosti prodaje pod kombinovanim uticajem faktora

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena omjera profitabilnosti	Računarstvo
		Promjena povrata na prodaju zbog prihoda	Formula 4
		Promjena povrata na prodaju zbog troškova	Formula 5
		Promjena profitabilnosti prodaje zbog komercijalnih troškova	Formula 6
		Promjena povrata na prodaju troškova upravljanja	Formula 7

Sve formule navedene u prethodnoj tabeli uzastopno ćemo razmatrati kao izvore podataka:

Formula 4. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog promjene prihoda

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena povrata na prodaju zbog prihoda	Računarstvo
		Trošak u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u analiziranom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Prihod u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi prodaje u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period

Ukoliko je formula rentabilnosti prodaje i promjena dobijenog koeficijenta pokazala razliku između izvještajnih perioda za više od 1%, preporučljivo je napraviti detaljnu faktorijalnu analizu prihoda.

Formula 5. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog troškova

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena profitabilnosti prodaje pod utjecajem troška	Računarstvo
		Trošak u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Trošak u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi prodaje u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Ako je, zbog promjena u troškovima proizvodnje, RP pao ili povećan za više od 1%, onda ovaj faktor zahtijeva posebnu studiju. Važno je analizirati razloge za promjenu cijene koštanja, jer parametri koji je određuju (obim proizvodnje, struktura, nivo varijabilnih troškova itd.) imaju indirektan uticaj na rentabilnost prodaje.

Formula 6. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog troškova prodaje

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena profitabilnosti prodaje pod utjecajem komercijalnih troškova	Računarstvo
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Trošak u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi prodaje u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi prodaje u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Formula za promjenu profitabilnosti prodaje pod utjecajem troškova upravljanja ima sljedeće varijabilne parametre:

Formula 7. Proračun promjene profitabilnosti prodaje zbog troškova upravljanja

Korišćena notacija	Jedinice	Dešifrovanje	Izvor podataka
		Promjena profitabilnosti prodaje pod utjecajem troškova upravljanja	Računarstvo
		Troškovi upravljanja u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Troškovi upravljanja u baznom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za bazni period
		Prihodi u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Trošak u istom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period
		Troškovi prodaje u izvještajnom periodu	Izvještaj o finansijskim rezultatima (prihodima i rashodima) za analizirani period

Ako rezultati faktorske analize ukazuju na ozbiljne razloge za smanjenje profitabilnosti prodaje u vašem online poslovanju, onda je bolje ne čekati da se stvari pogoršaju, već se obratiti stručnjacima.